Cómo interpretar las Bandas de Bollinger
Qué significan y cómo interpretarlas para un trading efectivo
¿Qué son las bandas de Bollinger?
Empecemos por lo más básico, ¿qué son exactamente las bandas de Bollinger? Las bandas de Bollinger son una herramienta de análisis que consta de tres bandas o líneas. Estas líneas encierran y siguen un precio en un gráfico, normalmente en una plataforma de negociación.
La línea del medio se llama media móvil. A menudo se abrevia como SMA (media móvil simple). Esta línea sigue la media del precio durante un periodo de tiempo determinado. El plazo más habitual es de 20 días. Las otras dos líneas se llaman superior e inferior. Se mueven dos desviaciones estándar de la media móvil. La línea superior está dos desviaciones estándar por encima de la media móvil, mientras que la línea inferior está dos desviaciones estándar por debajo de la media. Juntas, las tres líneas forman las bandas de Bollinger.
El propósito de las bandas de Bollinger es proporcionar una indicación de la volatilidad durante el período de tiempo seleccionado. También pueden mostrar signos de que el precio está cambiando. Esto es útil cuando un operador de divisas está decidiendo si es elmomento de abrir una posición corta o larga. Las bandas de Bollinger son un indicador técnico que puede utilizarse para determinar dónde puede ser beneficioso establecer límites de parada, tanto para las pérdidas como para los beneficios.
La historia de las bandas de Bollinger
El creador de las bandas de Bollinger es John Bollinger, una de las figuras más destacadas del análisis técnico financiero. Comenzó a trabajar en su idea de las bandas de Bollinger en la década de 1980. La razón por la que empezó a desarrollar una nueva herramienta de análisis fue porque operaba con opciones y necesitaba información sobre la volatilidad del mercado. Para el desarrollo de sus bandas, Bollinger se basó en una herramienta anterior llamada "bandas de negociación de ancho fijo" que ya no se utiliza.
John Bollinger ha dedicado su vida al desarrollo de las bandas de Bollinger. No sólo desarrolló la herramienta sino que también trabajó en 22 reglas que los operadores deben tener en cuenta al utilizar las bandas de Bollinger. Básicamente, las normas señalan que la herramienta es sólo una indicación y que debe utilizarse junto con otras herramientas para obtener el mejor efecto. Estas son recomendaciones aunque no todos los traders las siguen.
¿Cómo funcionan las bandas de Bollinger?
Hasta ahora, hemos explicado qué son las bandas de Bollinger, quién las creó y para qué sirven. Ahora veamos cómo funcionan.
Las bandas de Bollinger siguen un principio sencillo. La media móvil se calcula sumando el precio diario de 20 días y dividiendo el resultado por 20. Para obtener las líneas superior e inferior, hay que multiplicar por 2 las desviaciones estándar de los mismos 20 días. A continuación, suma y resta el resultado de la media.
El resultado de estos cálculos lo ofrece directamente el indicador que está disponible en todas las plataformas de trading.
Tras obtener las líneas en el gráfico, se puede ver lo alta que ha sido la volatilidad en los últimos 20 días. Si las líneas superior e inferior se alejan de la media y hay una banda ancha en el gráfico, la volatilidad es alta. Esta situación es denominada como rebotes de Bollinger.
Si las líneas superior e inferior están cerca de la media, la gráfica muestra una menor volatilidad. En este modo llamado Bollinger Squeeze, los operadores suelen empezar a prepararse para una nueva tendencia. Se considera un indicio de que la volatilidad volverá a aumentar.
Las bandas de Bollinger pueden utilizarse para ver si es el momento de abrir una posición de compra o de venta. Si el precio se dirige hacia la línea inferior, o está justo al lado de ella, puede ser una indicación de que el precio va a subir y de que es un buen momento para comprar, aunque no es una garantía.
Lo mismo ocurre a la inversa. Si el precio se acerca a la línea superior pero no parece querer cruzarla, puede ser el momento de vender.
Cuando la bandas se ensanchan se produce un movimiento de precio en el sentido que indica la media movil.
Por el contrario, cuando las bandas permanecen estrechas y la media está plana, lo precios se mueven hacia los lados y se pueden operar con los rebotes del precio en la parte alta y baja de las bandas.
Elegir las bandas de Bollinger como estrategia
Las bandas de Bollinger son una herramienta de análisis muy popular y son utilizadas por los operadores de divisas por varias razones. Las ventajas son muchas pero la herramienta no está exenta de riesgos. Los operadores deben ser conscientes de ello.
Las ventajas de las bandas de Bollinger
Las bandas de Bollinger son una de las herramientas de análisis técnico más sencillas y pueden aportar varias indicaciones.
En primer lugar, las bandas de Bollinger muestran la volatilidad. Es importante saberlo, especialmente en el forex. Algunos pares de divisas son más volátiles que otros. Al ver la volatilidad que han tenido y en qué circunstancias, los operadores pueden ajustar su estrategia de negociación.
Las bandas de Bollinger pueden indicar tendencias futuras, tanto de la volatilidad como del precio. Si el precio está cerca de la banda superior o inferior, pero no cruza ninguna de ellas, hay una alta probabilidad de que el precio invierta su dirección.
Según su creador, John Bollinger, el 90% del movimiento del precio se producirá dentro de las bandas inferior y superior. Sin embargo, hay veces que el precio se ajusta a la línea superior. Si lo hace, puede considerarse un indicio de que el precio seguirá subiendo. La probabilidad de que haya ocurrido algo inusualmente drástico que afecte al movimiento de los precios es alta.
Los riesgos de las bandas de Bollinger
Las bandas de Bollinger tienen desventajas y los operadores deben conocerlas para saber cómo utilizar mejor esta herramienta de análisis técnico.
Esta herramienta de análisis es débil si se utiliza sola. Para aprovechar realmente las indicaciones de las Bandas de Bollinger, es necesario combinar la herramienta con otras referencias y análisis técnicos.
Las bandas de Bollinger no consideran el volumen de mercado, ya que no se da una ponderación del precio y el volumen de transacciones anteriores.
Para tomar decisiones de trading es habitual que muchos traders de divisas combinen el análisis técnico con el análisis fundamental. Leen los informes de los bancos centrales y las instituciones financieras, y utilizan diversas herramientas para analizar la evolución del tipo de cambio.
Se han realizado estudios sobre las bandas de Bollinger para ver su utilidad. Los resultados han sido dispares. Por ejemplo, hay más personas que han obtenido beneficios si han utilizado la herramienta para solo comprar, en lugar de comprar y luego vender.
Otra cosa importante que han demostrado los estudios es que el plazo y el tamaño de las desviaciones estándar deben adaptarse a cada mercado y precio. Un plazo de 20 días y unas desviaciones estándar de +/- 2 son sólo una media.
¿Por qué los operadores utilizan las bandas de Bollinger como estrategia?
Todas las herramientas de análisis tienen sus ventajas e inconvenientes. Sin embargo, las bandas de Bollinger son utilizadas con frecuencia por los traders de forex.
Las bandas de Bollinger son el principal indicador técnico para seguir la volatilidad de los precios. Para los operadores de divisas es importante saber cuándo el mercado es más volátil.
Esto se debe a que el comercio de divisas está disponible las 24 horas del día y también a que las diferentes divisas pueden tener diferentes horarios de mayor negociación. Al ver cuándo el mercado ha sido más volátil, pueden determinar cuándo es el mejor momento para abrir nuevas posiciones.
Las bandas de Bollinger facilitan la búsqueda de indicios de ruptura de tendencia. Pueden establecerse de acuerdo con diferentes marcos temporales que pueden diferir en función de si se opera con pares de divisas grandes, pequeños o exóticos.
La herramienta puede utilizarse en estrategias con objetivos tanto a largo como a corto plazo.
¿Cómo empezar a utilizar las bandas de Bollinger como estrategia?
El comercio moderno de forex tiene varias ventajas. En cuanto a las bandas de Bollinger, la digitalización ha simplificado su uso.
Las bandas de Bollinger son una de las herramientas de análisis técnico más comunes. Por ello, la mayoría de los operadores de divisas utilizan plataformas de negociación, ya sean directamente en el navegador o descargadas como software, que pueden dibujar las bandas automáticamente. No tienes que hacer el cálculo tú mismo. Únicamente tendrás que elegir la tasa y el rango de tiempo, el software hará el resto.
Dicho esto, es importante entender lo que muestran las bandas de Bollinger. Dependiendo de tu estrategia de negociación, y de los pares de divisas con los que estés operando, indicarán una mayor o menor volatilidad.
Utilizando esta información, junto con otros análisis e indicadores, podrás decidir si es el momento de vender o comprar pares de divisas.
Resumen
Si buscas una herramienta de análisis que muestre la volatilidad de un par de divisas durante un periodo de tiempo determinado, no busques más. Las bandas de Bollinger son la herramienta número uno cuando se trata de ver patrones de negociación volátiles y detectar posibles rupturas de tendencia. La herramienta puede personalizarse para periodos de tiempo específicos y sirve tanto para el forex, como para criptomonedas, acciones, materias primas e índices bursátiles.